Красавица Карагоз и поэт Сырым любят друг друга. Бабушка Моржан с суровым характером, очень властолюбивая, но всё же сильно любящая свою внучку выдаёт её за богатого Наршу. Он тоже любит Карагоз. Не выдержав разлуки с любимым, Карагоз сходит с ума и умирает. Жестокость обычаев того времени приводят к разлуке молодых и трагической судьбе Наршы, Сырым, Карагоз.

Но всё же поэт Сырым остаётся жить, чтобы обессмертить имя любимой в стихах и песнях и, таким образом, увековечить любовь.